银行理财：结构性存款骤降1万亿 还有收益高的产品吗？

结构性存款，在存款的基础上嵌入金融衍生工具，既能保障了本金安全，又通过与利率、汇率、指数等的波动挂钩，有获得高收益的可能。在资管新规还未将其纳入监管之内，因为保本又收益高，结构性存款成为银行吸收存款的利息，规模一度超过10万亿以上。

然而，3月份央行的一则通知提到，人民银行指导市场利率定价自律机制加强存款利率自律管理，并将结构性存款保底收益率纳入自律管理范围。由此，结构性存款的规模开始走下坡路，据数据显示结构性存款5月首度下降3000多亿， 6月再度下降1万亿，收益率也持续走低。

之所以结构性存款出现量价齐跌，一方面和银行理财产品不再保本保息向净值化方向转型有关，另一方面是为了降低银行端吸收资金的成本，从而银行能够以更低的贷款利率支持受疫情影响而经营困难的中小企业，并且收益率低也可以有效防止企业通过低成本融资再投资结构性存款进行套利的行为。

结构性存款量价齐跌，对中小银行的影响最大。没有国有银行强大的背景和资金实力，中小银行只能靠高利率来揽储，一直以来中小银行单位结构性存款的规模就较高，数据显示4月末存量规模达到5.6万亿，占存量规模的46%，从结构性存款占同类型存款比重看，中小银行单位结构性存款占其单位存款的12.5%，而丧失了这一高利率揽储利器，或许会造成客户的流失。

另外，保守型投资者也不愿意看到这种量价齐跌的局面。银行理财产品不再承诺保本保息，货币基金收益率持续走低，大额存单规模缩水且门槛太高，现在连结构性存款也不能实现高收益了，那么市面上还有哪些适合厌恶风险的投资者进行投资的呢?

目前，一些银行推出的创新型存本取息定期存款或许可以入手。创新型存本取息定期存款，指存款本金一次存入，存款到期一次性支取本金，分期支取利息的业务，一般结算利息周期为一个月，结算利息的日期为存款时的"对日"。市面上一些创新性存本取息定期存款5年期的利率可高达4.8%，3年期的也在4%左右。

举例来讲，20号将10万元存进创新性存本取息定期存款，下个月的20号即为利息结算日，21号即可领取利息。按照5年期年化利率4%计算，存10万每个月可以领取330多元的利息，既保障了本金的安全，又能兼顾日常的生活开销。

与传统型存本取息定期存款相比，创新型存本取息定期存款利率更高，但是同时起存门槛也更高了，最低为20000元。另外，创新型存本取息定期存款的利率也与存款金额、存款时间相关，存款金额越高、存款时间越长，利率越高。

而在创新型的存本取息定期存款出现提前支取时，不能部分支取，只能全额提前支取，且提前支取时，利息会按照活期利率0.3%计算。因此在进行存款时，投资者应该规划一下各笔钱的用途，以防出现提前支取损失大笔利息的现象。

虽然，市面上还可以找到一些收益和安全性都比较高的银行理财产品，但是投资者也应该意识到银行理财产品净值化转型已经慢慢趋近。想要获得好的财运，还是应该转变观念，积极学习理财知识，多元化的投资，才能真正地保障资产的保值和升值。